Fontosabb infók a lista összeállításával kapcsolatban
A decemberi DRIP listán 729 cég szerepelt, most 735 van, a DRIP nyilvántartása szerint:
- Nem vágott senki osztalékot
- Egy cég esett ki felvásárlás miatt (TIF, acquired by LVMH)
- 7 új cég érte el a bejutási küszöböt, az 5 év folyamatos emelést
Minimum elvárások (ezek alatt nem kerülhet a listámra cég):
- Market cap: 500 millió USD
- Hozam: 3%
- Folyamatos osztalékemelés évei: 15
A súlyozás sorrendje (elöl a legfontosabb): years, yield, DGR, FCF.
A múlthavi listához képest a változások
Kikerült a Top 10-ből:
- Altria, az FCF payout 100% felett van
- Essex Property Trust, most a 11. lett
- Leggett & Platt Inc., most a 12. lett
Új szereplő a Top 10-ben:
- Old Republic International (ORI)
- Lockheed Martin (LMT), már régóta kerülgetem, elemezni fogom
- Community Trust Banc. (CTBI)
Az aktuális lista
A pontozás részletei
Top 10 grafikonon (a buborék mérete az éves bevétellel arányos)
A Payout ratiot nem szoktad egyáltalán figyelni ilyenkor? Én kicsit ódzkodom az olyan cégektől ahol nagyon túlment a 100%-on. Őszintén szólva ezzel kapcsolatban van pár dolog amit nem értek, mert vannak cégek akik meg évek óta működnek brutál magas (2000+) payout ratioval (KMI pl.) Amúgy király a blogod, nekem nagy kedvencem lett! :)
VálaszTörlésKöszi :)
TörlésPayout nem érdekes különösebben szerintem, a free cash flow ratio sokkal fontosabb. De olyan nem hinném, hogy van, hogy az fcf ratio 100% alatti, a payout meg sokkal 100% feletti, annak valami egyedi, egyszeri oka lehet, az ilyeneket a riportokból meg lehet nézni. Általánosan, ha a payout túl magas, akkor az fcf payout sem lesz jó, és akkor kiesik a listából a cég.
Egyébként ha elemzek egy céget részletesen, ott nézem a payoutot is.
KMI-re gyorsan ránéztem: 2,36 mrd volt az osztalék kifizetés 2020-ban, és 106 millió a net income. Ez érdekes. A free cash flow viszont 3 mrd, abból futja a 2,36-ra. Az income statementen van 2020-ra egy sor, az Unusual Expense, ezen van 1,96 mrd költség, ennek kéne utána nézni a riportokban, hogy mi volt. Valami nem szokásos dolog torzította az eredményt, ez nem biztos, hogy baj.
Olvass csak, örülök neki:)